《网络借贷管理暂行办法》是行业规范化必然

  与去年底发布的征求意见稿相比,上周发布的网贷《暂行办法》保留了“负面清单管理”的形式,对此前的12条监管“红线”进行了部分调整,进一步明确网贷机构是信息中介而非信用中介,强调不得自融、不得吸收公共存款、不得设立资金池等13项禁止行为。
 
  业内人士表示,P2P网贷作为互联网金融重要组成部分,近几年一直处于缺监管、缺规则、缺门槛的“三缺”状态,风险乱象时有发生,引起了社会的广泛关注。《暂行办法》的出台,表明P2P的合法性获得认可,同时也将导致大量平台退出,促使行业走向规范。
 
  首先,监管政策明确、行业自律和信息披露推动网贷行业转型和规范发展。2016年8月24日,银监会会同工业和信息化部、公安部、国家互联网信息办公室联合发布了《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》。《暂行办法》明确了P2P网贷是专门经营网贷业务的金融信息服务中介机构;规定对客户资金和网贷机构自身资金实行分账管理,由银行业金融机构对客户资金实行第三方存管。
 
  同时,对P2P网贷行业实行依法、适度、分类、协同和创新监管,既满足了该行业创新的要求,也改变了基本无规则约束的行业现状。
 
  未来网贷平台的核心竞争力体现在资产筛选、风控上。近几年网贷行业增长势头过快,业务创新偏离轨道,风险乱象时有发生。许多网贷机构承诺担保增信、错配资金池等,已由信息中介异化为信用中介。《暂行办法》将重点对此类行为进行规范,以净化市场环境,保护金融消费者权益,使网贷机构回归到信息中介的本质。
 
  《暂行办法》正式实施后,网贷行业将经历一个大浪淘沙的过程,大部分网贷平台面临发展转型。未来网贷平台的核心竞争力将体现在资产的筛选与甄别、风险的管理与控制方面,只有具备较强的风控能力、并真正与实体经济融资需求相结合的网贷平台才能获得可持续发展。网贷平台自身也将做强做大,将发展出一批专业化平台(如专做汽车金融、供应链金融的平台)和一批全能型平台。平台将更加注重资金运用端的风险防控。
 
  一直专注于发展汽车金融生态链的的好车贷平台在小额分散标准下,有望长足发展。不仅早已深入布局二手车市场,同时推出“银企快车”、“融企快车”,“租赁宝”等多样产品。全面深入汽车生产链各个产业链端,与银行、大型企业和融资租赁公司合作,保证平台获取的资产端最优,最大程度降低潜在风险。
 
  汽车金融以其标准化程度高、产权清晰、坏账率低无疑成为行业内竞争的焦点。好车贷的负责人表示,始终会以优质资产为导向,同时创新项目类型,实现风险可控的高标准信息中介平台。
 
  随着网贷行业监管政策的落地和监管细则的实施,行业自律的加强和信息披露的完善,网贷行业有望步入健康可持续发展轨道,行业发展前景将进一步清晰。从长远看,网贷行业既不会颠覆传统金融,也不会自然消亡,而将成为互联网金融业态的重要组成部分,有其发展的内在需求和广阔前景。